Como avaliar o valor de uma empresa

Investir em ações é mais do que simplesmente "escolher" uma empresa porque você gosta dela. Táticas sólidas de investimento envolvem a pesquisa da história e dos registros financeiros de uma empresa, e não apenas o preço das ações. Os relatórios financeiros consistem em um pacote de quatro ou mais relatórios, o balanço patrimonial, a demonstração do fluxo de caixa, a demonstração de receita e despesa, o relatório de patrimônio líquido juntamente com as notas de rodapé correspondentes. Investidores perceptivos gastam mais tempo pesquisando os relatórios financeiros de uma empresa e avaliando seu valor e potencial de crescimento. Usar a série de demonstrações financeiras produzidas regularmente pela empresa é uma maneira de avaliar o valor de uma empresa.

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Obtenha cópias de relatórios trimestrais e anuais que contenham todos os relatórios necessários. As empresas de capital aberto devem fornecer essas informações à Comissão de Segurança e Câmbio do governo federal e isso se torna parte do registro público. Uma empresa geralmente também fornece isso aos seus acionistas e investidores em ações. Algumas empresas até fornecem acesso on-line.

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Revise as demonstrações de fluxo de caixa dos relatórios anuais e trimestrais. Anote se a entrada de dinheiro para o período é maior do que a saída de caixa. Um bom sinal do valor de uma empresa é sua capacidade de pagar suas contas e ainda ter lucro.

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Use uma fórmula para determinar a taxa de fluxo de caixa operacional da empresa. Pegue o total "fluxo de caixa das operações" da empresa no balanço e divida-o pelo valor do "passivo circulante" encontrado na demonstração do fluxo de caixa. O resultado fornece ao investidor informações sobre se a empresa tem capacidade de gerar mais receita do que suas obrigações para cumprir suas obrigações.

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Determine os pontos fortes da empresa com suas linhas de produtos. Analise os relatórios anuais da empresa e preste atenção às notas de rodapé e à área de resumo. Esta área deve delinear o que a empresa está enfrentando no mercado atual e seus planos para aumentar ou melhorar os lucros dos investidores. Anote se a empresa usa vários fluxos de receita ou se depende de apenas uma fonte de receita.

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Avalie as perspectivas de uma empresa, sua história, o valor de seus ativos tangíveis, sua mão-de-obra e a economia. Por exemplo, ao revisar seu conjunto de mão-de-obra, determine se ele continua tendo acesso a uma força de trabalho qualificada. Determine se a empresa está localizada em uma região economicamente deprimida ou em uma que esteja florescendo e observe seu mercado de trabalho local. Algumas empresas são perenes - elas se saem bem em todas as economias, enquanto outras experimentam as dificuldades associadas à recessão e ao crescimento. Revise os ativos intangíveis de uma empresa - suas propriedades intelectuais ou a criatividade de seu pool de funcionários. Se a empresa estiver em produção, determine as patentes que detém, pois isso ajuda a avaliar a criatividade de seus funcionários ou líderes. Estes também desempenham um fator na determinação do valor de uma empresa.

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Revise a liderança de uma empresa. Uma liderança forte determina o posicionamento da empresa no mercado. Analise os preços das ações históricas da empresa e compare-os ano a ano para verificar seu crescimento ou volatilidade. Determine se o estoque mostra um aumento constante ao longo dos anos ou se flutua com a ascensão e queda do mercado. Mostre os preços das ações para vê-los visualmente. Muitas empresas ou empresas de investimento on-line fornecem acesso gratuito a essas informações.

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Contrate um avaliador de avaliação se estiver pensando em vender sua própria empresa e quiser saber o valor dela. As vendas não equivalem diretamente ao valor de uma empresa. Posicionamento de mercado e capacidade de uma empresa para crescer e acompanhar a demanda do mercado desempenham um papel maior na determinação do valor de uma empresa.

Coisas necessárias

• balanço patrimonial
• Demonstrações de fluxo de caixa
• Declaração de receita e despesa
• Patrimônio Líquido
• Reportar notas de rodapé

Gorjeta

• Use vários métodos para determinar o valor de uma empresa antes de tomar a decisão de comprar suas ações.