O que é um plano de ESOP?

Um plano de propriedade de ações de funcionários (ESOP) é ​​um plano de aposentadoria que permite que os funcionários possuam uma parte dos negócios para os quais trabalham. A empresa contribui com dinheiro ou ações para um fundo fiduciário que irá deter as ações dos funcionários. Na maioria dos casos, os funcionários recebem ações quando atendem às qualificações do plano da empresa. O ESOP é semelhante a um plano de participação nos lucros, exceto que as ações são mantidas até que o empregado se aposente. Os funcionários são proprietários parciais da empresa com o direito de votar em suas ações e ter uma palavra a dizer nas principais decisões da empresa. De acordo com o Centro Nacional de Propriedade de Empregados, em empresas de capital aberto, os funcionários votam suas ações em todas as questões, enquanto as empresas privadas devem permitir que os funcionários votem em decisões importantes, como uma realocação ou fechamento de fábricas.

Função de um ESOP

Os ESOPs recompensam e motivam os funcionários, ao mesmo tempo em que permitem que um proprietário tire dinheiro do negócio ou arrecade dinheiro para a compra de equipamentos. A empresa cria um fundo fiduciário para manter as ações. A empresa pode contribuir com dinheiro ou ações diretamente, ou o ESOP pode pedir dinheiro emprestado para comprar ações do proprietário. A empresa então faz contribuições dedutíveis para o ESOP, que paga o empréstimo.

Usando um ESOP, um proprietário que se aposenta pode tirar dinheiro para financiar a aposentadoria enquanto transfere a propriedade e o controle do negócio para os funcionários. Alguns proprietários contribuem com ações para um ESOP para fornecer benefícios de aposentadoria para os funcionários. Raramente, um ESOP arrecada dinheiro para salvar uma empresa falida por meio da compra de um funcionário.

Vantagens Fiscais

As contribuições do ESOP são dedutíveis do imposto de renda e as empresas de propriedade dos funcionários recebem benefícios fiscais substanciais. Os dividendos pagos sobre ações detidas por um ESOP são dedutíveis. Os funcionários recebem dividendos diretamente ou como pagamentos ao ESOP.

Os funcionários e a empresa se beneficiam quando os dividendos pagam os empréstimos usados ​​para comprar ações ou os funcionários reinvestem voluntariamente os dividendos nas ações da empresa. Os proprietários aposentados podem vender ações para um ESOP sem incorrer em ganho tributável, desde que o ESOP detenha pelo menos 30% da empresa após a compra e o proprietário reinveste o dinheiro de acordo com as regras. Os proprietários podem sacar dinheiro da empresa e transferi-lo para outra conta de aposentadoria, adiando os impostos sobre os recursos, de acordo com a Associação ESOP.

Vantagens dos funcionários

Os ESOPs usam uma fórmula eqüitativa para determinar a extensão da propriedade de um empregado. Os funcionários são elegíveis para participar quando atingem a idade de 21 anos e cumprem os termos mínimos de emprego do plano. Quanto mais tempo o funcionário fica na empresa, mais ações ele ganha.

Quando um empregado se aposenta ou desiste, ele recebe suas ações. A empresa compra essas ações de volta ao valor total de mercado, prevendo a aposentadoria dos funcionários e mantendo a propriedade dos funcionários da empresa.

Desvantagens

Os ESOPs são caros de configurar e não são práticos para pequenas empresas. Quando uma empresa cresce e novos funcionários são contratados, o estoque de funcionários existentes se dilui.

A empresa deve ter dinheiro suficiente disponível para recomprar o estoque de funcionários que se aposentam ou partem. Isso pode ser um problema se muitos funcionários mais antigos saírem ao mesmo tempo ou se a empresa não tiver amplas reservas para cobrir o custo do estoque.

Os ESOPs são benéficos para os funcionários quando a empresa é lucrativa e os valores das ações estão subindo. Quando uma empresa está indo mal, os funcionários estão expostos ao risco de perder seus empregos e fundos de aposentadoria ao mesmo tempo. O momento da aposentadoria de um empregado pode ter um grande impacto sobre os benefícios que recebem.

ESOPs versus Planos de Opção de Ações

Os ESOPs não são os mesmos que os planos de opções de ações. Com um ESOP, o estoque é geralmente dado aos funcionários e é mantido em confiança. Os planos de opção de compra de ações permitem que os funcionários comprem ações a um preço pré-determinado durante o período da opção. Os funcionários ganham controle total sobre o estoque comprado com opções de ações. Essas ações são de propriedade individual e podem ser vendidas a qualquer momento. O estoque de um ESOP é mantido em custódia para o empregado e retirado quando o empregado deixa a empresa.